Black-Scholes and Beyond: Option Pricing Modfels

"Black-Scholes and Beyond: Option Pricing Models" von Neil A. Chriss ist ein umfassendes Werk, das sich mit der Bewertung von Optionen und der Entwicklung von Modellen zur Preisbestimmung beschäftigt. Das Buch beginnt mit einer Einführung in die Grundlagen der Optionsbewertung und erläutert das Black-Scholes-Modell, eines der bekanntesten Modelle zur Preisbestimmung von Finanzderivaten. Chriss geht über die traditionellen Ansätze hinaus und untersucht alternative Modelle und Methoden, die in komplexeren Marktsituationen Anwendung finden können. Dazu gehören unter anderem stochastische Volatilitätsmodelle, Zinsstrukturmodelle und numerische Verfahren wie Monte-Carlo-Simulationen. Der Autor legt besonderen Wert auf die praktische Anwendbarkeit dieser Modelle im Finanzsektor und illustriert deren Einsatz durch zahlreiche Beispiele und Fallstudien. Das Buch richtet sich sowohl an Finanzpraktiker als auch an Akademiker, die ein tieferes Verständnis für fortgeschrittene Techniken im Bereich des Optionshandels entwickeln möchten.