Modelling Irregularly Spaced Financial Data: Theory And Practice Of Dynamic Duration Models (L...

"Modelling Irregularly Spaced Financial Data: Theory And Practice Of Dynamic Duration Models" von Nikolaus Hautsch ist ein Fachbuch, das sich mit der Analyse und Modellierung von Finanzdaten beschäftigt, die unregelmäßig über die Zeit verteilt sind. Der Autor konzentriert sich auf dynamische Dauermodelle, um die zeitlichen Abstände zwischen Ereignissen auf Finanzmärkten zu modellieren. Diese Modelle sind besonders nützlich für die Untersuchung hochfrequenter Handelsdaten, bei denen traditionelle Ansätze oft an ihre Grenzen stoßen. Das Buch bietet eine umfassende theoretische Grundlage sowie praktische Anwendungen dieser Modelle. Es behandelt statistische Methoden zur Schätzung und Bewertung der Modelle und diskutiert deren Einsatzmöglichkeiten in der Finanzökonomie. Darüber hinaus wird auf Herausforderungen eingegangen, die bei der Arbeit mit unregelmäßig verteilten Daten auftreten können. Zielgruppe des Buches sind vor allem Wissenschaftler und Praktiker im Bereich der Finanzmärkte, die sich mit komplexen Datenstrukturen auseinandersetzen möchten.